Алфабет со бизнис од 50 милијарди долари стекнува предност во трката за вештачка интелигенција

Алфабет, компанијата-мајка на Гугл, неодамна се најде под притисок поради огромните планови за трошење на вештачка интелигенција. Компанијата очекува да потроши околу 200 милијарди долари капитални расходи оваа година, а значително повеќе следната година. Покрај тоа, на своите сметки има 811 милијарди долари купувачки обврски и договорни обврски, од кои најголемиот дел ќе ги исплати до 2030 година. Некои инвеститори се загрижени дека Алфабет троши премногу на вештачка интелигенција, особено откако слободниот готовински тек стана негативен, а компанијата прибегнува кон должнички и акционерски пазари за нов капитал.

Сепак, извршниот директор на Гугл Клауд, Томас Куриан, откри неколку детали за бизнисот со облачни пресметки кои треба да им дадат доверба на инвеститорите. Според него, Алфабет располага со бизнис вреден 50 милијарди долари кој рапидно расте и дава огромна предност пред конкуренцијата. Станува збор за бизнисот со сопствени чипови „Тензор процесинг јунит" (TPU), кои компанијата ги користи и за тренирање и за извршување на задачи од вештачка интелигенција. Куриан откри дека овој бизнис е повеќе од двојно поголем од оној на најблискиот конкурент.

Најблискиот конкурент е Амазон, кој објави дека неговиот бизнис со сопствени чипови, кој ги вклучува акцелераторите „Трејниум" и централните процесорски единици „Гравитон", достигнал годишна стапка од 25 милијарди долари во јули. Тоа значи дека Алфабет е на пат да генерира над 50 милијарди долари годишно од TPU чиповите. За споредба, компанијата пријави 24,8 милијарди долари приход за целиот сегмент Гугл Клауд во последниот квартал, што значи дека бизнисот со TPU е околу половина од тој износ.

Со толку голем процент од приходот на Гугл Клауд што доаѓа од TPU, Алфабет има многу краток период на враќање на инвестицијата за своите сервери за вештачка интелигенција во споредба со конкуренцијата. Куриан изјави дека просечниот период на враќање за серверите е помал од две години, а TPU серверите ја достигнуваат точката на покривање на трошоците за половина од тоа време. За споредба, извршниот директор на Амазон, Енди Џеси, рече дека периодот на враќање за серверите за вештачка интелигенција во Амазон веб сервиси е нешто под три години. Иако тоа е сè уште добар период со оглед на очекуваниот животен век на серверот од околу шест години, скратувањето од три на две години значи дека Алфабет може да генерира двојно поголем готовински принос од своите сервери во период од шест години.

Можеби најголемиот предизвик за големите облачни компании во моментов е пристапот до капитал. Сите тие продаваат обврзници за да инвестираат во изградба на нови центри за податоци. Алфабет дури издаде нови акции за да собере 85 милијарди долари порано оваа година. Капиталната ефикасност на TPU е одлична предност пред конкуренцијата. Со толку голема побарувачка за своите чипови, Алфабет може агресивно да инвестира во изградба на нови центри за податоци. TPU веројатно чинат многу помалку од графичките процесори на трети страни, што овозможува на Алфабет да испорача повеќе пресметувачка моќ со истиот буџет како конкурентите зависни од графички процесори.

Вреди да се напомене дека Амазон планира да распореди повеќе сервери „Трејниум" оваа година отколку сервери со графички процесори, а Мајкрософт исто така планира големо зголемување на сопствените чипови. Но, нивните бизниси со сопствени чипови се помали од оној на Алфабет во апсолутна смисла, а особено во однос на големината на нивните вкупни облачни операции. Приходите од облак на Амазон и Мајкрософт се повисоки од оние на Алфабет. Во меѓувреме, Алфабет ги обврза некои од своите најголеми клиенти со долгорочни договори, многу од нив петгодишни, според Куриан. Тоа дава многу добра видливост во потенцијалните готовински приноси од изградбата на повеќе центри за податоци.